Las mujeres controlan alrededor de 1/3 de la riqueza financiera en los países desarrollados y en la próxima década este porcentaje será mucho mayor.
Las mujeres invierten cada vez más, pero incluso menos que los hombres, con una brecha de inversión de género duradera
Principales motivaciones y bloqueos de la inversión por parte de las mujeres
Desarrollamos una serie de artículos con el título “Cómo invierten” para mostrar las características de las inversiones de algunas clases de inversores de referencia, privados e institucionales.
Consideramos que estas características proporcionan conocimientos útiles para la inversión de la comunidad general de inversores privados.
Con respecto a las inversiones privadas, abordamos las diferencias en la inversión en regiones o países, los ingresos y la riqueza de los hogares, y damos especial relevancia a las diferencias entre generaciones y entre mujeres y hombres.
Esta es la primera de esta serie dedicada a la inversión en los mercados financieros por parte de las mujeres.
Se lleva a cabo sobre la base de estudios y encuestas recientes sobre la inversión de las mujeres en los Estados Unidos y Europa.
Veremos que las mujeres siguen invirtiendo menos que los hombres, la llamada brecha de inversión, debido a una serie de desventajas financieras y otros aspectos que limitan su influencia como inversores.
Sin embargo, la importancia de la inversión de las mujeres ha ido en aumento y aumentará en los próximos años.
De hecho, las mujeres ya controlan un tercio de la riqueza en los países occidentales y se estima que podría superar el 50% en la próxima década.
Las mujeres invierten de manera diferente a los hombres y logran resultados equivalentes o incluso más altos.
Se centran más en los objetivos, se centran en la seguridad familiar, son más conservadores e invierten más con mayor estabilidad.
La brecha de inversión plantea un desafío crítico para la vida en la jubilación.
Ganan menos, tienen más interrupciones, acumulan menos riqueza, tienen pensiones más bajas y viven más que los hombres.
Esta realidad requiere una perspectiva de inversión diferente a la de los hombres.
Afirman que necesitan una mayor educación financiera y acceso a consultores expertos que entiendan sus especificidades en términos de sus objetivos, situación financiera y perfil del inversor.
El mundo de las finanzas personales y la gestión y consultoría de inversiones sigue estando muy dominado por los hombres, y la presencia de mujeres es muy poco significativa.
Las mujeres controlan alrededor de 1/3 de la riqueza financiera en los países desarrollados y en la próxima década este porcentaje será mucho mayor.
Según el estudio “Women as the next wave of growth in US wealth management”, realizado por McKinsey y publicado en julio de 2020, las mujeres adineradas ya controlan alrededor de un tercio de los activos financieros de Estados Unidos correspondientes a 10,9 billones de dólares:
Pero estas cifras aumentarán significativamente durante la próxima década debido a factores demográficos.
Se estima que para 2030, las mujeres estadounidenses controlan alrededor de 30 mil millones de activos financieros como resultado de una transferencia masiva de riqueza de los Baby Boomers (casi equivalente al PIB anual de los Estados Unidos) y una mayor igualación de los ingresos laborales de las mujeres.
En otro estudio similar, “Wake up and see the women: Wealth management’s underserved segment” de McKinsey, publicado en junio de 2022 y realizado en 3.000 mujeres y 2.000 hombres ricos en Europa occidental, encontró que las mujeres europeas ricas también controlan alrededor de un tercio de sus activos financieros, lo que corresponde a 4,6 billones de euros:
Se estima que las mujeres europeas controlarán alrededor del 45% de sus activos financieros por las mismas razones que en los Estados Unidos para 2030. Los activos de las mujeres crecerán un 8,1% anual y los de los hombres crecerán un 2,7% anual.
Las mujeres invierten cada vez más, pero incluso menos que los hombres, con una brecha de inversión de género duradera
Varios estudios recientes en países occidentales muestran que las mujeres todavía invierten menos que los hombres, pero han aumentado significativamente la inversión en los últimos años, reduciendo la brecha de género.
Según un estudio de Mujeres e Inversiones de 2021 realizado por Fidelity en los Estados Unidos, el 67% de las mujeres actualmente realizan inversiones más allá de la jubilación, en comparación con el 44% en 2018:
Cabe destacar que los porcentajes más altos de las generaciones más jóvenes, el 71% de los Millennials y el 67% de la Generación X.
Gallup realiza estudios anuales sobre la propiedad de acciones estadounidenses por parte de los hogares (incluyendo acciones individuales, fondos de inversión o cuentas de ahorro para la jubilación administradas directamente), cuya evolución ha sido la siguiente:
Esta encuesta más reciente mostró que el 56% de las mujeres tienen inversiones de capital frente al 60% de los hombres en los Estados Unidos:
Esta brecha se ha ido reduciendo con el tiempo, de más del 6% en el momento de la Gran Crisis Financiera.
La encuesta de JP Morgan a 4.000 mujeres de 10 países europeos (Austria, Alemania, España, Finlandia, Francia, Italia, Portugal, Reino Unido, Suecia y Suiza) en 2021 reveló que dos tercios de los encuestados se identificaron como inversores, en comparación con tres cuartas partes de los hombres.
Y menos de una de cada cinco mujeres invierte regularmente, en comparación con tres de cada 10 hombres.
El estudio realizado por N26 en 2022 de 16,000 mujeres y hombres ricos de 5 países europeos principales (Alemania, Austria, Francia, España e Italia) encontró que las mujeres invierten un 29% menos que los hombres.
Sin embargo, más de dos tercios de las mujeres quieren invertir más.
Las mujeres europeas adineradas invierten una media de 857,52 € de sus ingresos mensuales, y la mayoría invierte entre 100 y 499 € al mes.
Los hombres ricos invierten una media de 1.184,49 € al mes.
La razón principal de esta brecha de inversión es claramente la diferencia en los ingresos laborales y, en consecuencia, la menor acumulación de activos de inversión, sobre todo porque los estudios muestran que las mujeres ahorran más.
Analizaremos esta brecha de inversión con más detalle en un artículo posterior.
Sin embargo, los estudios muestran que existen diferencias significativas en la forma en que las mujeres y los hombres ven, planifican y administran las inversiones. También veremos esto en otro artículo posterior.
La encuesta Bank of New York Mellon a 16.000 mujeres en 16 países, así como a 100 administradores de activos que gestionan un total de más de 60.000 millones de dólares – “The Pathway to Inclusive Investment: How Increasing Women’s Participation Can Change the World” – concluyó que el aumento de la inversión de las mujeres tendría un gran impacto positivo en la vida de las mujeres, la industria de la inversión y el planeta.
Si las mujeres invirtieran al mismo nivel que los hombres, habría al menos otros 3.220 millones de dólares en activos bajo gestión.
Quizás lo más importante es que, dado que es más probable que las mujeres realicen inversiones que tengan impactos sociales y ambientales positivos, habría una afluencia de $ 1.87 mil millones de capital adicional en inversiones sostenibles.
Principales motivaciones y bloqueos de la inversión por parte de las mujeres
Según N26, las principales motivaciones y bloqueos de la inversión por parte de las mujeres europeas son las siguientes:
A la cabeza de las motivaciones surgen la valorización del capital a largo plazo, la seguridad financiera de la familia y el ahorro para la jubilación.
Los principales bloqueos son la falta de dinero y la falta de conocimiento.
Con respecto a las motivaciones, existen ligeras diferencias entre los países:
En el sur de Europa existe una mayor preocupación por proteger la inflación y las crisis.
